«Н-Транс» погасил еврооблигации на $175 млн

Александр Панченко

Одна из крупнейших российских транспортных компаний – «Н-Транс» – вернула своим заёмщикам деньги, полученные в ходе размещения кредитных нот. Заём почти полностью удалось погасить за счёт собственных средств.

Размещение выпуска состоялось 22 июня 2007 года, срок обращения бумаг составлял три года, ставка купона – 8,5% годовых. Организатором выпуска выступила международная финансовая компания ING. Выпуск был обеспечен акциями двух дочерних компаний «Н-Транса» – «Форватор» и «Петролеспорт».

Как сообщили в «Н-Трансе», средства, полученные в ходе размещения, были направлены на финансирование ключевых инвестиционных проектов группы, включая приобретение новых терминалов и модернизацию мощностей других терминальных предприятий, входящих сегодня в группу Global Ports. Группа объединяет один нефтяной и пять контейнерных терминалов, расположенных в Балтийском и Дальневосточном бассейнах.

Условиями выпуска предусмотрена возможность предъявления бумаг на досрочный выкуп по истечении двух лет с начала размещения, что и было сделано держателями бумаг. На этой неделе «Н-Транс» полностью выкупил выпуск на $175 млн.

«Инвесторы захотели вернуть свои деньги, поскольку сейчас на рынке имеются возможности для лучшего размещения средств. Получив деньги с этой компании, можно вложить эти деньги под 11–15% годовых», – говорит аналитик инвестиционной финансовой компании «Метрополь» Надежда Тимохова.

По оценке директора аналитического департамента управляющей компании «Ингосстрах-инвестиции» Евгения Шаго, сегодня при размещении подобных бумаг «Н-Трансу» пришлось бы предложить доходность на уровне 12–13% годовых.

По мнению эксперта, погашение оферты даже за счёт собственных средств не представляло сложности для компании. «По сравнению с выручкой только одного Globaltrans эта сумма незначительна», – говорит Евгений Шаго.

Надежда Тимохова считает важным тот факт, что компания смогла полностью погасить бумаги в рамках нынешних экономических условий. По её словам, факт исполнения своих обязательств повышает шансы «Н-Транса» на привлечение займов в дальнейшем.

«Мы, безусловно, будем делать публичные заимствования, когда ситуация на рынке нормализуется», – сообщила «Гудку» пресс-секретарь «Н-Транса» Анна Вострухова.