Александра Терентьева

«Северсталь» на 22% подняла цену своего предложения за акции High River Gold миноритарным акционерам канадской компании. Оно теперь составляет 0,22 канадского доллара ($0,2) за акцию вместо обсуждавшихся в мае 0,18 канадского доллара ($0,16). Вся High River оценена в $129,8 млн, это дает 15%-ную премию к капитализации компании на бирже в Торонто (была $113 млн). Прежнее предложение оказалось ниже независимой оценки, объяснил «Ведомостям» представитель «Северсталь-ресурса» Сергей Локтионов. Кто проводил оценку и каковы были ее результаты, он назвать отказался.

Независимые директора High River вчера одобрили новое предложение «Северстали», говорится в сообщении канадской компании. Теперь в течение 35 рабочих дней свое согласие на сделку должны дать более половины миноритарных акционеров High River.

«Северсталь» уже владеет 53% акций High River, она купила их в ноябре 2008 г. примерно за $45 млн. В ближайшие дни ее доля увеличится до 57,3% в результате допэмиссии акций на $9,6 млн. Полученные деньги High River 12 июня направит на погашение $10 млн долга своей «дочки» «Бурятзолото» (владеет 84,9% акций). На покупку у миноритариев 42,7% акций High River «Северсталь» потратит еще $55,2 млн. После сделки она проведет делистинг бумаг канадской компании.

«Северсталь» покупает High River, чтобы помочь ей справиться с долгами (равны $175,8 млн), говорит Локтионов. Так будет проще вести переговоры о реструктуризации и рефинансировании этих займов, уточняет он.

Поскольку «Северсталь» уже потратилась на этот проект, желание консолидировать его логично, отмечает аналитик «Метрополя» Вячеслав Смольянинов. Тем более что золото сейчас выгодный объект для инвестиций, добавляет аналитик Альфа-банка Максим Семеновых. С начала года металл подорожал на 9,4% до $963,1 млн. Хотя «Северсталь» в I квартале 2009 г. сама получила чистый убыток в $644 млн, деньги на такую покупку у компании есть. На конец I квартала на балансе «Северстали» было около $2 млрд, напоминает Семеновых. А золоторудный дивизион «Северстали» в I квартале был прибыльным: EBITDA составила $47 млн. Даже High River впервые за несколько лет получила прибыль в $931 000.

Получить комментарии миноритариев не удалось.